سبد سهام: تركيبي از سهام گوناگون با درصد مشخص مي باشد بطوري كه مجموع ارزش كل سهام برابر ارزش سبد گردد .
بازده انتظاري: ميانگين بازده در طي دوره هاي گذشته مي باشد كه بر اساس آن انتظار نسبت به بازده دوره بعد شكل مي گيرد .
ريسك: احتمال انحراف بازده واقعي سرمايه گذاري (سبد) از بازده مورد انتظار است. اگر بازده انتظاري برابر rو ريسك برابر σباشد،انتظار نسبت به بازده دوره آينده Rبدين صورت شكل مي گيرد :
بدين ترتيب همانطور كه ملاحظه مي گردد با كاهش ريسك ، امكان نزديك شدن بازده دوره آينده به بازده انتظاري افزايش مي يابد. بر طبق اصول سرمايه گذاري ،نگهداري سبد سهام ريسك سرمايه گذاري را به ميزان زيادي نسبت به حركت بر روي سهام منفرد كاهش مي دهد .
نكات مهم در مورد استفاده از سبد سهام MPT
1 -در استفاده از سبد سهام علاوه بر عناوين سهام ، توجه به درصد آنها اهميت بسياري دارد . بدين معنا كه تنها در صورت چيدن سهام پيشنهادي با درصدهاي ذكر شده در سبد مي توان انتظاركسب بازده انتظاري را داشت .
3- كاربران بايد توجه داشته باشند كه هنگام استفاده از سبد به مسائل كلان و تاثير گذار بر روي سهام شركتهاي حاضر در سبد دقت كافي را مبذول دارند. تشخيص جهت بازار، بررسي وضعيت كلان و مديريت سبد از اهميت ويژه اي برخوردار است.
4-سهام شركتهايي كه به تازگي در بورس دادوستد مي گردند به دليل عدم پيشينه تاريخي در سبدهاي سهام گنجانده نشده است.بنابراين عدم حضور شركتهاي تازه وارد در اين سبد به دليل نداشتن اطلاعات و بازده اين شركتها طي يك ماه گذشته مي باشد.
سبد سهام شماره 1
ريسك ( انحراف معيار)
11.34
شماره سبد: MPT-S10-1
ميانگين بازده انتظاري دوره
10.74
تعداد سهم در سبد: 7
نسبت شارپ
0.82
دوره سرمايه گذاري: كوتاه مدت
نسبت بازده به ريسك
0.95
22شهريور 84تا22 مهر 84
احتمالات بازده سبد در طي يك ماه آينده به صورت جدول زير است:
احتمالات
بالاترين بازده
پايين ترين بازده
68%
22.08
0.60 -
95%
33.42
11.94 -
99%
44.76
23.28 -
رديف
نام شركت
درصد در سبد
بازده يك ماه اخير
بازده وزني
ميانگين بازده
یک ماهه
ريسك
1
آبادگران
15
1.20
0.18
14.76
19.84
2
پترو.آبادان
10
0.00
6.19
13.44
3
چادرملو
15
-1.49
-0.22
8.07
19.16
4
سايپا ديزل
15
8.19
1.23
7.74
17.1
5
كالسيمين
15
9.87
1.48
9.44
32.27
6
معادن روي
15
9.33
1.40
7.53
22.45
7
محورسازان
15
5.51
0.83
3.76
13.73
بازده يك ماه اخير سبد
4.89
سبد سهام شماره 2
ريسك ( انحراف معيار)
7.57
شماره سبد: MPT-S10-2
ميانگين بازده انتظاري دوره
7.88
تعداد سهم در سبد: 9
نسبت شارپ
0.85
دوره سرمايه گذاري: كوتاه مدت
نسبت بازده به ريسك
1.04
22شهريور 84تا22 مهر 84
احتمالات بازده سبد در طي يك ماه آينده به صورت جدول زير است:
احتمالات
بالاترين بازده
پايين ترين بازده
68%
15.45
0.31
95%
23.02
7.26 -
99%
30.59
14.83 -
رديف
نام شركت
درصد در سبد
بازده يك ماه اخير
بازده وزني
ميانگين بازده
یک ماهه
ريسك
1
ايرانيت
10
3.73
0.373
5.36
17.39
2
ايران خودرو ديزل
10
-0.42
-0.042
6.41
23.65
3
آبادگران
10
1.20
0.12
14.76
19.84
4
پترو. آبادان
20
0
6.19
13.44
5
سايپا ديزل
10
8.19
0.819
7.74
17.1
6
ساختمان اصفهان
10
8.29
0.829
5.55
14.32
7
كابل قندي
10
-2.26
-0.226
3.83
14.52
8
معادن روي
10
9.33
0.933
7.53
22.45
9
محورسازان
10
5.51
0.551
3.76
13.73
بازده يكماه اخير سبد
3.357
سبد سهام شماره 3
ريسك ( انحراف معيار)
9.58
شماره سبد: MPT-S10-3
ميانگين بازده انتظاري دوره
9.76
تعداد سهم در سبد: 5
نسبت شارپ
0.86
دوره سرمايه گذاري: كوتاه مدت
نسبت بازده به ريسك
1.01
22شهريور 84تا22 مهر 84
احتمالات بازده سبد در طي يك ماه آينده به صورت جدول زير است:
احتمالات
بالاترين بازده
پايين ترين بازده
68%
19.34
0.18
95%
28.92
9.40 -
99%
38.50
18.98 -
رديف
نام شركت
درصد در سبد
بازده يك ماه اخير
بازده وزني
ميانگين بازده
یک ماهه
ريسك
1
پترو. آبادان
20
0
6.19
13.44
2
چادرملو
20
-1.49
-0.298
8.07
19.16
3
سايپا ديزل
20
8.19
1.638
7.74
17.1
4
ساختمان اصفهان
20
8.29
1.658
5.55
14.32
5
معادن روي
20
9.33
1.866
7.53
22.45
بازده يك ماه اخير سبد
4.864
سبد سهام شماره 4
ريسك ( انحراف معيار)
9.99
شماره سبد: MPT-S10-4
ميانگين بازده انتظاري دوره
8.91
تعداد سهم در سبد: 10
نسبت شارپ
0.75
دوره سرمايه گذاري: كوتاه مدت
نسبت بازده به ريسك
0.89
22شهريور 84تا22 مهر 84
احتمالات بازده سبد در طي يك ماه آينده به صورت جدول زير است:
